FSA谴责野村证券低估衍生品价值

英国监管机构金融服务管理局(FSA)对投资银行野村证券(Nomura)处以罚款(1.75亿美元)，理由是其在记录国际股票衍生品(IED)业务账目时“在适当技能、谨慎和勤勉方面存在严重缺陷”。

0 2008年6月，在野村的单一股票账单中发现波动率水平的错误标记后，失败事件被曝光。根据金融服务管理局(FSA)的数据，野村证券交易所伦敦IED服务台的交易员注意到了这一点。

错误的标记导致估值被调整为1080万英镑，加上重新评估野村IED账面上的相关标记后的550万英镑。FSA执法和金融犯罪主管玛格丽特科尔(Margaret Cole)在一份声明中表示：“交易员必须正确评估金融工具，公司的系统和控制措施必须将交易员错误标记其头寸的风险降至最低。”“当一家公司的系统和控制措施不符合要求的标准时，我们会毫不犹豫地采取行动。”

尽管野村证实并报告了这些错误，但FSA表示，这些错误特别严重，因为它们是基础性的、系统性的，并且持续了很长时间。所有的失败都从2008年1月持续到2008年7月，当时野村采取了补救措施。野村与FSA充分合作，并同意在早期达成和解，这意味着它有资格获得FSA的和解折扣计划。如果没有折扣，罚金将是250万英镑。

“公司必须确保其系统和控制与业务运营同步发展；科尔补充道：“如果没有这种情况，就像野村证券的情况一样，他们可能会面临系统不适合他们业务的风险。”。